Pellets sind kleine, 50 mm lange und 5 mm breite Stäbchen. Sie bestehen aus naturbelassenem Sägemehl und Hobelspänen, welche getrocknet, gemahlen und unter hohem Druck durch eine Lochmatritze gepresst werden. Dank der natürlichen Bindungseigenschaften des Holzbestandteils Lignin sind keine Presshilfsmittel oder Zuschlagstoffe notwendig. Pellets sind ein sehr homogener, normierter Brennstoff mit einer sehr hohen Energiedichte. 1 kg Pellets enthalten gleich viel Energie wie ein halber Liter Heizöl. Der Platzbedarf von Pellets ist deshalb sehr gering. Im Einfamilienhaus lässt sich in den meisten Fällen der frühere Tankraum mit wenig Aufwand in einen Lagerraum für Pellets umwandeln, welcher einen
ganzen Jahresbedarf aufzunehmen vermag.